Ryan Chow: 共同創業者。北京外国語大学を卒業し、北京ユウザンテクノロジーで共同創業者を務め、ブロックチェーン技術を自動車業界のデータベースに応用することに取り組んでいます。また、Singularity Financialで金融アナリストとして、ブロックチェーン技術の統合と金融規制を研究しました。
Will Wang: 共同創設者。 "ERC-3525:半均質トークン標準"を創造し、金融IT分野で20年の経験を持ち、世界で最も大きなオープンプラットフォームおよび分散技術に基づく銀行会計システムの設計と開発を主導しました。 "中関村20周年突出貢献賞"の受賞者です。
Solv Protocolがステーク抽象レイヤーSALをリリースし、BTCの流動性を統合してBTCFiエコシステムを構築
Solv Protocol: BTCFiエコシステムにおけるステークの抽象層と流動性メカニズムの探索
はじめに
Solv Protocolは2020年に設立され、オンチェーン金融ツールの創造と使用のハードルを下げ、暗号分野に多様な資産クラスと収益機会をもたらすことを目的としています。このプロジェクトは、金融権利証書に関連するNFTの鋳造と取引に焦点を当てています。2024年にはBTCFiトラックの発展に伴い、Solv ProtocolはBTCFiに重心を移し、全チェーン収益ビットコイン資産SolvBTCを創出し、ビットコイン保有者に新たな機会を提供しつつ、高効率のBTCFiエコシステムを構築します。最近、Solv Protocolはステーク抽象層(SAL)を発表し、クロスチェーンビットコインステーキングプロセスを簡素化・標準化し、ビットコインステーキングシーンの複雑さを抽象化し、ユーザーと開発者が迅速に採用できるようにしました。
プロジェクト基本情報
###基本情報
ウェブサイト:
ツイッター:
上場時間:2021年6月メインネット上場、Solv Protocolはトークンを発行していません。
! Solvプロトコル研究レポート:BTCFiエコシステムにおけるステーキング抽象化レイヤーと流動性メカニズムの探索
プロジェクトチーム
コアチーム
Ryan Chow: 共同創業者。北京外国語大学を卒業し、北京ユウザンテクノロジーで共同創業者を務め、ブロックチェーン技術を自動車業界のデータベースに応用することに取り組んでいます。また、Singularity Financialで金融アナリストとして、ブロックチェーン技術の統合と金融規制を研究しました。
Will Wang: 共同創設者。 "ERC-3525:半均質トークン標準"を創造し、金融IT分野で20年の経験を持ち、世界で最も大きなオープンプラットフォームおよび分散技術に基づく銀行会計システムの設計と開発を主導しました。 "中関村20周年突出貢献賞"の受賞者です。
孟岩: 共同創設者。以前はCSDNの副社長を務めていた。また、彼はCrypto業界内のアクティブなKOLでもある。
資金調達
Solv Protocolは3回の資金調達を通じて約2900万ドルを集めました。
エンジェルラウンド
シードラウンド
###戦略ラウンド
Solv Protocolは、3回の資金調達プロセスで2900万ドルの資金を調達し、多くの有名な投資機関が大規模な投資を行ったことで、資本分野がSolv Protocolの将来の発展に対して期待を寄せていることを示しています。
開発力
2020年Solv Protocolのプロジェクト設立。プロジェクトの発展における重要なイベントは表の通りです:
! Solvプロトコル研究レポート:BTCFiエコシステムにおけるステーキング抽象化レイヤーと流動性メカニズムの調査
Solv Protocolのプロジェクト発展の重要なイベントから見ると、このプロジェクトはブロックチェーン上の金融ツールの創造と使用のハードルを下げる方向に力を入れており、これによりSolv ProtocolはBTCFi市場が台頭した後、迅速にBTCのパッケージ資産SolvBTCを発行し、BTCを基盤としたLST市場を迅速に占拠することができました。さまざまな重要な技術ノードの実現に関しては、Solv Protocolはプロジェクト技術の開発を予定通りに完了し、技術チームの強力な実力を示しています。
実行モード
BTCはCrypto業界で最大の資産であり、市場価値は1.3兆ドルを超えていますが、長い間BTCホルダーは単に保有するだけで、ETHのようにその潜在的な価値を解放していませんでした。そこでSolv Protocolは、BTCステークを通じて1.3兆ドルのBTC資産の潜在能力を解放することを提唱しています。Solv Protocolは2024年にプロジェクトの重点をBTCFiに移し、全チェーン収益BTC資産SolvBTCをリリースします。これにより、BTCの質押流動性を解放でき、最近ではStaking Abstraction layer(SAL)質押抽象層の概念も発表され、Solv ProtocolがBTCの流動性の集約を始めたことを示しています。
一体化ステークプラットフォーム
Solv Protocolの構造では、ステークのプロセスを4つの重要な役割に分解し、統合されたプラットフォームアーキテクチャを通じてそれらを密接に結びつけています:
LST 発行者 (LST Issuers): ビットコインに連動した流動性収益トークン(LST)を作成します。Solvは現在市場で最大のBitcoin LST Issuerです。ユーザーは、ステークToken (LST)をビットコインとともに保持し、資産の流動性を維持し、DeFiや他の収益活動に参加することを可能にします。
ステークプロトコル (Staking Protocols): ユーザーが預けたBTCを管理し、安全な収益を提供します。Babylon、CoreDao、Botanix、Ethena、GMXなどの統合されたステークプロトコルは、BTCのステーク収益の源を提供し、ユーザーはPOSネットワークにBTCをステークすることで、POSチェーンの報酬を得ることができます。
ステークバリデーター (Staking Validators): 例えば Ceffu、Cobo、Fireblocks、Solv Guard などが取引の検証を行い、ステーク取引の合法性と安全性を確保し、ステークされたビットコインとLSTトークンに対応しているかを検証し、検証状況を適時に更新します。
収益配分者 (Yield Distributors): ステークの利益が透明で公正にLST保有者に配分されることを保証し、ユーザーがタイムリーにステークリターンを受け取ることができるようにします。例えばBabylon、Pendle、Gauntlet、Antalphaなど。
Solv Protocolはこの4つの重要な役割を統合することで、完全なBTCステークエコシステムを構築し、BTCメインネットとEVM互換チェーンとのシームレスな相互作用を実現し、ユーザーと開発者の両方におけるステークの実装を簡素化しました。ステークプロトコルはBTCをステークするための収益源を提供し、LST発行者は流動性ステークTokenを発行し、ユーザーがステーク期間中に資産の流動性を維持できるようにします。検証者はステーク取引の合法性と安全性を確認し、収益配分者はステークから生じた収益をLST保有者に公開かつ透明に配分する責任を負います。ユーザーにとって、より便利で安全で魅力的なステーク体験を提供します。
! Solvプロトコル研究レポート:BTCFiエコシステムにおけるステーキング抽象化レイヤーと流動性メカニズムの調査
ステーク抽象層(SAL)ステーク抽象層
ステーク抽象化レイヤー (SAL) は、ステークパラメータマトリックス (SPM) と相互作用する重要なコンポーネントを通じて、安全かつ効率的なBTC記帳を促進するモジュラーアーキテクチャです。SALの主要なモジュールには、LST生成モジュール、取引生成モジュール、検証ノード、収益分配モジュールが含まれており、これらのモジュールはすべてSPMに依存して取引ルール、検証基準、収益計算を定義します。これらのコンポーネントは共同で、BTC記帳とLST発行の安全性、透明性、効率性を確保するフレームワークを構成し、ユーザーが収益を最大化し、記帳プロセスやクロスチェーンインタラクションに関連するリスクを最小限に抑えることを可能にします。
ステークパラメータマトリックス(SPM): SPMモジュールの役割は、BTCのステークに関するさまざまな設定とパラメータを標準化することです。SPMは開発者に対して、BTCのステークシーンを自分のアプリケーションに統合するための簡単で標準的なルールセットを提供し、複雑なシステムをゼロから設計する必要がないようにします。
LST生成モジュール: LST生成モジュールの役割は、クロスチェーン流動性ステークToken(LST)の発行を簡素化することです。クロスチェーンのステークToken発行プロセスは標準化され、自動化されており、ユーザーは手動で複雑なクロスチェーン操作に参加する必要がありません。このモジュールは、LST発行者が迅速かつ便利に流動性ステークTokenを発行し、これらのTokenをユーザーに配布できるようにします。
取引生成モジュール: 取引生成モジュールの役割は、自動的にBTCステーク取引を生成し、ブロードキャストすることです。簡単に言えば、このモジュールの作業は、自動的にステーク取引を作成し、BTCメインネットに送信することです。以前はユーザーが手動で多くのステップを操作する必要がありましたが、今ではこのモジュールがユーザーの大部分の作業を自動的に行い、ステークプロセスをより簡単にします。
バリデーションノード: リアルタイムでステーク取引の合法性と安全性を検証します。バリデーションノードの役割は、すべてのステーク取引が合法であり、安全であることを確保することです。ユーザーがステークを行う際、これらのノードは取引の正確性をチェックし、問題がないことを確認してから取引を承認します。
収益分配モジュール: ステーク報酬をLST保有者に正しくマッピングする役割を担います。ユーザーがステークを通じて収益を得ると、収益分配モジュールはこれらの収益をユーザーのLSTトークンに正しく分配します。ユーザーは保有するLSTトークンの割合に応じて、相応のステーク収益を得ることができます。
以上のように、SALはステークの抽象層として、ビットコインのステーク提供者、収益獲得、DeFiシーンのロック解除(を含む複数のステーク参加者)を統合する特徴があります。これにより、これらの複雑なプロセスが標準化されたモジュールとして抽象化され、開発者は自分のアプリケーションにビットコインのステーク機能を迅速に統合でき、ユーザーは包括的な方法でステークを開始することができます。SALはステークの実施を簡素化して、より多くのdAppの採用を促進しています。たとえば、DeFiアプリケーションやウォレットアプリケーションはSALを統合するだけで、ユーザーに幅広いステークオプションを提供できます。しかし、ビットコイン自体がステークをサポートしていないため、すべてのサードパーティのステークは一定のセキュリティリスクを伴う可能性があり、SALも例外ではありません。SALがステーキング関連のソリューションを統合しているため、統合の背後にある技術的な複雑性と互換性は、新たなセキュリティリスクをもたらす可能性もあります。したがって、SALは運用の健全性と安全性に関連する課題を常に解決する必要があります。
! Solvプロトコル研究レポート:BTCFiエコシステムにおけるステーキング抽象化レイヤーと流動性メカニズムの調査
他のBTCFiプロジェクトに対する優位性
Solv ProtocolはBTCFiトラックのLSTプロジェクトとして、市場にはBedrock、Lombard、Lorenzo、Pell Network、PumpBTC、Stakestoneなど、同質化の程度が高い多くのプロジェクトがあります。それぞれのプロジェクトはSolv Protocolと高い類似性を持っていますが、Solv ProtocolがSALを発表した後、BTCの流動性を統合することに専念し始めたことで、他のプロジェクトに比べて大きな優位性を持っています。
安全・安心
Solv Protocolは、アクティブな検証サービス(AVS)を統合することで、ステーク取引の安全性を確保します。AVSシステムは、ターゲットアドレス、スクリプトハッシュ、ステーク期間など、ステーク取引の各段階を全面的に監視し、取引の有効性と安全性を確保することで、エラーや悪意のある行動を回避します。この包括的な監視と検証メカニズムは、ユーザーのステーク取引に信頼できる保障を提供します。
プロセスの最適化
Solv Protocolは、BTCの流動性を統合しながら、プロジェクトのステークプロセスを最適化し、ユーザーがより便利にステーク操作を行えるようにしています。ユーザーはビットコインをプラットフォームに入金するだけで、他のオンチェーン操作を行う必要はなく、これによりユーザーの安全が保証されると同時に、ユーザーのステーク効率が向上し、その中から収益を得ることができます。
全チェーン収益アグリゲーションプラットフォーム
Solv Protocolは、CeDeFiモデルを採用した全チェーン収益集約プラットフォームであり、CeFiとDeFiを組み合わせて透明な契約管理サービスを提供します。特定のマルチシグ契約アドレスとSolv Vault Guardianを通じて、細分化された権限と条件の実行を実現し、資産の安全性とシステムの効率的な運用を確保します。
業界標準化
Solv ProtocolはSALを導入した後、BTCの流動性を統合するだけでなく、BTCベースのLSTの業界標準化を推進する必要があります。BTCのステークプロセスとパラメータ体系を規範化した標準化されたステークプロセスとして、業界標準を策定することで、業界内の各関係者の協力と交流を促進し、業界の健全な発展を推進し、ユーザーにより安定した信頼性の高いステークサービスを提供します。
統一された流動性
Solv ProtocolはBTCFi業界における統一された流動性の入り口として、SALを導入することによって様々な流動性資源と投資機会を1つのプラットフォームに統合します。