У блокчейн-індустрії багато хто вважає, що проекти без токенів не мають основної конкурентоспроможності. Проте для більшості блокчейн-проектів, незалежно від того, чи йдеться про проєктування токеноміки, операційну діяльність торговельних платформ, чи поєднання технологій з публічними блокчейнами, рівень зрілості ще не досяг достатнього рівня.
Більш важливо, що випуск і використання токенів по всьому світу стикаються зі складним регуляторним середовищем. Прямий випуск токенів новими командами не лише створює величезний тягар дотримання вимог, але й може призвести до втрати контролю над операціями. Тому більш надійним вибором є спочатку здійснити мотивацію користувачів через систему балів, а після стабілізації екосистеми поетапно конвертувати бали в токени та перенести їх на блокчейн для завершення процесу активізації.
Цінність балів: від стимулювання до переходу
Перевага системи балів полягає в тому, що вона надає проектам інструмент для низькокоштовної перевірки ринку, одночасно уникаючи юридичних ризиків на початковій стадії випуску токенів. Завдяки балам команда може надавати користувачам винагороди в додатку, підвищуючи лояльність та активність користувачів. Коли механізм балів поступово зріє, його можна токенізувати, наділивши більшими цінностями та реалізуючи обіг на ланцюгу.
Ця модель не лише підвищує гнучкість операцій команди, але й може створити довіру користувачів та екосистему через бали, закладаючи основу для майбутньої токен-економіки. Наприклад, одна блокчейн-платформа, що акцентує увагу на автономії спільноти, стимулює користувачів голосувати та брати участь у управлінських завданнях через бали, а після стабілізації системи балів впроваджує токен на ланцюгу, щоб користувачі могли більш наочно відчути цінність та роль токена.
Як приклад нещодавнього випуску Токенів певної групи. Ця група була заснована у 2018 році і є лідером у сфері фінансових послуг цифрових активів в Азії. Група відома своєю комплексною екосистемою Web3, яка охоплює кілька основних сфер, включаючи торгівлю, інвестиції, токенізаційні послуги та інфраструктуру. Основні бізнеси включають дві великі торгові платформи, одна з яких є першою ліцензованою біржею віртуальних активів у Гонконгу, що надає користувачам законні та безпечні послуги торгівлі; інша платформа орієнтована на глобальних користувачів і пропонує різноманітні послуги торгівлі цифровими активами, має ліцензію класу F від Бермуда.
Основна мета дизайну ключового токена групи полягає в підтримці її великої бізнес-мережі та підвищенні залученості користувачів. Загальний обсяг поставок фіксований на рівні 1 мільярд монет, і він запускається через закрите розподіл, що дозволяє уникнути юридичних та регуляторних ризиків, пов'язаних з публічним продажем. Такий спосіб розподілу безпосередньо пов'язує цінність токена з активністю екосистеми, що робить його більш стійким. У реальних сценаріях застосування цей токен отримав кілька функцій. На біржі він може використовуватися для сплати комісій платформи і надає знижки на комісії для тримачів, значно знижуючи торгові витрати. Крім того, як основний інструмент стимулювання громади, він сприяє залученню користувачів у будівництво екосистеми через різні програми винагород, що підвищує активність громади. Користувачі, які володіють цим токеном, також можуть отримати пріоритетний доступ до нових продуктів і послуг, які запускає група, що ще більше покращує досвід користувачів. Такий різноманітний дизайн застосування робить цей токен не лише функціональним токеном, а й ключовим двигуном для сприяння співпраці в екосистемі.
Модель випуску токенів та сценарії застосування групи надають цінні досвідчені посилання для стартап-команд. Під час випуску та просування токенів вони застосували такі стратегії:
1. Екологічні стимули та розподіл
Токен групи не був розповсюджений через публічний продаж, а розподілявся через внутрішні екологічні механізми заохочення. Ця модель уникнула ризику порушення нормативних актів цінних паперів, одночасно ефективно розширюючи базу власників токенів через механізм винагород.
2. Аірдроп, заснований на завданнях
Користувачі отримують Токен винагороду за виконання певних завдань. Цей спосіб не лише посилює участь користувачів в екосистемі, але й сприяє активності спільноти та поширенню бренду. Наприклад, група раніше нагороджувала Токенами за екологічні заходи, щоб стимулювати користувачів ділитися та просувати екологічний контент.
3. Поєднання бізнесу та технологій
Токен групи в реальному застосуванні інтегрує різноманітні функції, такі як участь в управлінні, сплата комісій та обмін екосистемними послугами тощо. Такий дизайн токеноміки відповідає комерційній логіці та сприяє глибокому застосуванню технології блокчейн у фінансовій сфері.
Ця поступова модель переходу від балів до Токенів не лише дозволяє групі уникати непотрібних ризиків відповідності, але й зміцнює довіру та лояльність користувачів до проекту.
Двосторонній шлях дотримання та комерційної перевірки
Шлях від балів до Токенів є не лише ключем до легалізації проєкту, а й необхідним етапом комерційної перевірки. Як підприємці Web3, якщо випуск Токенів також є частиною вашої майбутньої дорожньої карти, можливо, варто почати з балів, оскільки це є більш відповідним шляхом розвитку. Ми можемо провести конкретний аналіз з чотирьох аспектів:
1.Ринкова валідація стимулювання користувачів
Незалежно від традиційних централізованих балів чи проектних токенів, орієнтованих на майбутнє, основна проблема, яку потрібно вирішити, - це прийнятність для користувачів. Основна цінність ранніх систем балів полягає в тому, що вони надають проектам інструмент для тестування ринку з низькими витратами. Завдяки механізму винагороди балами команди можуть спостерігати за прийняттям проекту та залученістю користувачів. Наприклад, застосунок, спрямований на децентралізоване обмін знаннями, може розробити правила винагороди балами: користувачі завантажують якісний контент і отримують бали, а контент, який отримує лайки або зберігається, може також отримати додаткові бали. Ця форма, з одного боку, залучає ранніх користувачів до участі, а з іншого - накопичує дані проекту, надаючи реальні підстави для подальшої токенізації економічної моделі. Дані про витрати балів також відображають уподобання користувачів щодо різних платіжних послуг. Таке ринкове підтвердження не лише підвищує ефективність роботи проекту на початкових етапах, але й вказує напрямок для подальшого дизайну токенізації.
2.Вибір моменту для токенізації
Практично кажучи, токенізація є природним продовженням розвитку системи балів, але вибір часу потребує врахування бази користувачів, екосистеми та технічної готовності. Спочатку заохочували користувачів брати участь у карбуванні та торгівлі у формі балів, а після того, як система балів стала зрілою, поступово переходили до токенізації. Ця стратегія ефективно уникала проблем з неконкурентоспроможністю токенів або втратою користувачів через "недосконалість технологій і нездорову екосистему". Наприклад, один NFT проект, через рік після запуску своєї системи балів, в перший день запуску токена досяг обсягу торгів понад мільйон доларів на день. Таке вміння визначати момент для токенізації є важливим прикладом для стартапів.
3. Баланс між відповідністю та фінансуванням
Багато команд помилково вважають, що токен є єдиним інструментом для залучення інвестицій. Але насправді моделі фінансування можуть бути більш гнучкими. Для більшості команд стартапів у сфері блокчейну на ранніх етапах можна використовувати акціонерне фінансування для отримання коштів, а на цій основі, якщо в майбутньому виникне потреба в емісії токенів, сторони можуть чітко домовитися в угоді акціонерів, що коли проект досягне певної стадії, інвесторам буде розподілено певний відсоток токенів. Такий підхід задовольняє фінансові потреби команди і уникає ризиків комплаєнсу, пов'язаних із прямими продажами токенів. Крім того, багато стартапів залучають кваліфікованих інвесторів або інвестиційні фонди, створюючи офшорні компанії (наприклад, у Гонконзі або Сінгапурі), поєднуючи це з механізмами винагороди для підвищення лояльності користувачів. Це дозволяє забезпечити комплаєнс фінансування та підвищити оцінку проекту через верифікацію даних користувачів і бізнес-сценаріїв. Такий підхід задовольняє фінансові потреби та уникає ризиків комплаєнсу, пов'язаних із продажем токенів на початкових етапах.
4.Зв'язок між технологією та застосуванням
Взаємодія технологій та бізнес-сценаріїв є ключовою для успіху токенізації проєкту. Наприклад, блокчейн-проєкт, що спеціалізується на торгівлі зеленою енергією, на початку через систему балів заохочував домашніх користувачів завантажувати дані про споживання електроенергії та заходи з енергозбереження, накопичивши величезний пул енергетичних даних. На етапі технологічної перевірки платформа обмінювала бали на екологічні токени, поєднуючи офлайн-дані про енергію з онлайновими смарт-контрактами, завершивши перехід від балів до токенів. Перевага цієї моделі полягає в тому, що бали не лише є інструментом заохочення користувачів, але й можуть надавати реальні дані про сценарії застосування технологій під час тестування, допомагаючи команді виявляти проблеми та коригувати стратегії. Коли модель пройде кілька раундів коригувань, вона офіційно створить публічний пул ризиків за допомогою токенів, що значно знижує ризик провалу після запуску.
Завдяки вищезгаданій стратегії команда не лише здатна поступово просувати відповідність проекту, а й ефективно перевіряти його комерційну цінність та потреби користувачів, закладаючи міцний фундамент для майбутньої токен-економіки.
Висновок
Від балів до Токенів — це не лише еволюція бізнес-моделі, а й шлях підприємництва, що поєднує ринкову верифікацію та інновації у сфері регулювання. На фоні дедалі складнішого глобального регуляторного середовища стартап-команди повинні відмовитися від ілюзій «одного кроку до мети» у випуску Токенів, обираючи поступову стратегію: починаючи з балів, накопичуючи дані та оптимізуючи механізми через ринкову верифікацію, а потім перетворюючи успішний досвід на активні застосування в блокчейні.
Такий режим "поступової токенізації" не лише знижує юридичні ризики на ранніх етапах проєкту, але й робить процес верифікації комерційної вартості більш природним та ефективним. Блокчейн-підприємці можуть знайти своє місце в складному та змінному ринковому середовищі лише шляхом постійних експериментів та оптимізації в рамках відповідності. У підприємництві в Інтернеті важливо робити невеликі кроки швидко, але в дослідженнях у сфері блокчейну, можливо, стабільний підхід є справжнім "швидким".
Переглянути оригінал
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
Від балів до Токен: шлях стійкого розвитку проектів Web3
Від балів до Токенів: шлях еволюції Web3 проектів
У блокчейн-індустрії багато хто вважає, що проекти без токенів не мають основної конкурентоспроможності. Проте для більшості блокчейн-проектів, незалежно від того, чи йдеться про проєктування токеноміки, операційну діяльність торговельних платформ, чи поєднання технологій з публічними блокчейнами, рівень зрілості ще не досяг достатнього рівня.
Більш важливо, що випуск і використання токенів по всьому світу стикаються зі складним регуляторним середовищем. Прямий випуск токенів новими командами не лише створює величезний тягар дотримання вимог, але й може призвести до втрати контролю над операціями. Тому більш надійним вибором є спочатку здійснити мотивацію користувачів через систему балів, а після стабілізації екосистеми поетапно конвертувати бали в токени та перенести їх на блокчейн для завершення процесу активізації.
Цінність балів: від стимулювання до переходу
Перевага системи балів полягає в тому, що вона надає проектам інструмент для низькокоштовної перевірки ринку, одночасно уникаючи юридичних ризиків на початковій стадії випуску токенів. Завдяки балам команда може надавати користувачам винагороди в додатку, підвищуючи лояльність та активність користувачів. Коли механізм балів поступово зріє, його можна токенізувати, наділивши більшими цінностями та реалізуючи обіг на ланцюгу.
Ця модель не лише підвищує гнучкість операцій команди, але й може створити довіру користувачів та екосистему через бали, закладаючи основу для майбутньої токен-економіки. Наприклад, одна блокчейн-платформа, що акцентує увагу на автономії спільноти, стимулює користувачів голосувати та брати участь у управлінських завданнях через бали, а після стабілізації системи балів впроваджує токен на ланцюгу, щоб користувачі могли більш наочно відчути цінність та роль токена.
Як приклад нещодавнього випуску Токенів певної групи. Ця група була заснована у 2018 році і є лідером у сфері фінансових послуг цифрових активів в Азії. Група відома своєю комплексною екосистемою Web3, яка охоплює кілька основних сфер, включаючи торгівлю, інвестиції, токенізаційні послуги та інфраструктуру. Основні бізнеси включають дві великі торгові платформи, одна з яких є першою ліцензованою біржею віртуальних активів у Гонконгу, що надає користувачам законні та безпечні послуги торгівлі; інша платформа орієнтована на глобальних користувачів і пропонує різноманітні послуги торгівлі цифровими активами, має ліцензію класу F від Бермуда.
Основна мета дизайну ключового токена групи полягає в підтримці її великої бізнес-мережі та підвищенні залученості користувачів. Загальний обсяг поставок фіксований на рівні 1 мільярд монет, і він запускається через закрите розподіл, що дозволяє уникнути юридичних та регуляторних ризиків, пов'язаних з публічним продажем. Такий спосіб розподілу безпосередньо пов'язує цінність токена з активністю екосистеми, що робить його більш стійким. У реальних сценаріях застосування цей токен отримав кілька функцій. На біржі він може використовуватися для сплати комісій платформи і надає знижки на комісії для тримачів, значно знижуючи торгові витрати. Крім того, як основний інструмент стимулювання громади, він сприяє залученню користувачів у будівництво екосистеми через різні програми винагород, що підвищує активність громади. Користувачі, які володіють цим токеном, також можуть отримати пріоритетний доступ до нових продуктів і послуг, які запускає група, що ще більше покращує досвід користувачів. Такий різноманітний дизайн застосування робить цей токен не лише функціональним токеном, а й ключовим двигуном для сприяння співпраці в екосистемі.
Модель випуску токенів та сценарії застосування групи надають цінні досвідчені посилання для стартап-команд. Під час випуску та просування токенів вони застосували такі стратегії:
1. Екологічні стимули та розподіл
Токен групи не був розповсюджений через публічний продаж, а розподілявся через внутрішні екологічні механізми заохочення. Ця модель уникнула ризику порушення нормативних актів цінних паперів, одночасно ефективно розширюючи базу власників токенів через механізм винагород.
2. Аірдроп, заснований на завданнях
Користувачі отримують Токен винагороду за виконання певних завдань. Цей спосіб не лише посилює участь користувачів в екосистемі, але й сприяє активності спільноти та поширенню бренду. Наприклад, група раніше нагороджувала Токенами за екологічні заходи, щоб стимулювати користувачів ділитися та просувати екологічний контент.
3. Поєднання бізнесу та технологій
Токен групи в реальному застосуванні інтегрує різноманітні функції, такі як участь в управлінні, сплата комісій та обмін екосистемними послугами тощо. Такий дизайн токеноміки відповідає комерційній логіці та сприяє глибокому застосуванню технології блокчейн у фінансовій сфері.
Ця поступова модель переходу від балів до Токенів не лише дозволяє групі уникати непотрібних ризиків відповідності, але й зміцнює довіру та лояльність користувачів до проекту.
Двосторонній шлях дотримання та комерційної перевірки
Шлях від балів до Токенів є не лише ключем до легалізації проєкту, а й необхідним етапом комерційної перевірки. Як підприємці Web3, якщо випуск Токенів також є частиною вашої майбутньої дорожньої карти, можливо, варто почати з балів, оскільки це є більш відповідним шляхом розвитку. Ми можемо провести конкретний аналіз з чотирьох аспектів:
1.Ринкова валідація стимулювання користувачів
Незалежно від традиційних централізованих балів чи проектних токенів, орієнтованих на майбутнє, основна проблема, яку потрібно вирішити, - це прийнятність для користувачів. Основна цінність ранніх систем балів полягає в тому, що вони надають проектам інструмент для тестування ринку з низькими витратами. Завдяки механізму винагороди балами команди можуть спостерігати за прийняттям проекту та залученістю користувачів. Наприклад, застосунок, спрямований на децентралізоване обмін знаннями, може розробити правила винагороди балами: користувачі завантажують якісний контент і отримують бали, а контент, який отримує лайки або зберігається, може також отримати додаткові бали. Ця форма, з одного боку, залучає ранніх користувачів до участі, а з іншого - накопичує дані проекту, надаючи реальні підстави для подальшої токенізації економічної моделі. Дані про витрати балів також відображають уподобання користувачів щодо різних платіжних послуг. Таке ринкове підтвердження не лише підвищує ефективність роботи проекту на початкових етапах, але й вказує напрямок для подальшого дизайну токенізації.
2.Вибір моменту для токенізації
Практично кажучи, токенізація є природним продовженням розвитку системи балів, але вибір часу потребує врахування бази користувачів, екосистеми та технічної готовності. Спочатку заохочували користувачів брати участь у карбуванні та торгівлі у формі балів, а після того, як система балів стала зрілою, поступово переходили до токенізації. Ця стратегія ефективно уникала проблем з неконкурентоспроможністю токенів або втратою користувачів через "недосконалість технологій і нездорову екосистему". Наприклад, один NFT проект, через рік після запуску своєї системи балів, в перший день запуску токена досяг обсягу торгів понад мільйон доларів на день. Таке вміння визначати момент для токенізації є важливим прикладом для стартапів.
3. Баланс між відповідністю та фінансуванням
Багато команд помилково вважають, що токен є єдиним інструментом для залучення інвестицій. Але насправді моделі фінансування можуть бути більш гнучкими. Для більшості команд стартапів у сфері блокчейну на ранніх етапах можна використовувати акціонерне фінансування для отримання коштів, а на цій основі, якщо в майбутньому виникне потреба в емісії токенів, сторони можуть чітко домовитися в угоді акціонерів, що коли проект досягне певної стадії, інвесторам буде розподілено певний відсоток токенів. Такий підхід задовольняє фінансові потреби команди і уникає ризиків комплаєнсу, пов'язаних із прямими продажами токенів. Крім того, багато стартапів залучають кваліфікованих інвесторів або інвестиційні фонди, створюючи офшорні компанії (наприклад, у Гонконзі або Сінгапурі), поєднуючи це з механізмами винагороди для підвищення лояльності користувачів. Це дозволяє забезпечити комплаєнс фінансування та підвищити оцінку проекту через верифікацію даних користувачів і бізнес-сценаріїв. Такий підхід задовольняє фінансові потреби та уникає ризиків комплаєнсу, пов'язаних із продажем токенів на початкових етапах.
4.Зв'язок між технологією та застосуванням
Взаємодія технологій та бізнес-сценаріїв є ключовою для успіху токенізації проєкту. Наприклад, блокчейн-проєкт, що спеціалізується на торгівлі зеленою енергією, на початку через систему балів заохочував домашніх користувачів завантажувати дані про споживання електроенергії та заходи з енергозбереження, накопичивши величезний пул енергетичних даних. На етапі технологічної перевірки платформа обмінювала бали на екологічні токени, поєднуючи офлайн-дані про енергію з онлайновими смарт-контрактами, завершивши перехід від балів до токенів. Перевага цієї моделі полягає в тому, що бали не лише є інструментом заохочення користувачів, але й можуть надавати реальні дані про сценарії застосування технологій під час тестування, допомагаючи команді виявляти проблеми та коригувати стратегії. Коли модель пройде кілька раундів коригувань, вона офіційно створить публічний пул ризиків за допомогою токенів, що значно знижує ризик провалу після запуску.
Завдяки вищезгаданій стратегії команда не лише здатна поступово просувати відповідність проекту, а й ефективно перевіряти його комерційну цінність та потреби користувачів, закладаючи міцний фундамент для майбутньої токен-економіки.
Висновок
Від балів до Токенів — це не лише еволюція бізнес-моделі, а й шлях підприємництва, що поєднує ринкову верифікацію та інновації у сфері регулювання. На фоні дедалі складнішого глобального регуляторного середовища стартап-команди повинні відмовитися від ілюзій «одного кроку до мети» у випуску Токенів, обираючи поступову стратегію: починаючи з балів, накопичуючи дані та оптимізуючи механізми через ринкову верифікацію, а потім перетворюючи успішний досвід на активні застосування в блокчейні.
Такий режим "поступової токенізації" не лише знижує юридичні ризики на ранніх етапах проєкту, але й робить процес верифікації комерційної вартості більш природним та ефективним. Блокчейн-підприємці можуть знайти своє місце в складному та змінному ринковому середовищі лише шляхом постійних експериментів та оптимізації в рамках відповідності. У підприємництві в Інтернеті важливо робити невеликі кроки швидко, але в дослідженнях у сфері блокчейну, можливо, стабільний підхід є справжнім "швидким".