Обзор криптоактивов за 2023 год и прогнозы развития на 2024 год

В 2023 году рыночная капитализация криптоактивов снова достигла 1,7 триллиона долларов, годовой рост составил более 110%, что свидетельствует о том, что отрасль вышла из циклической низины. В этом году стоит обратить внимание на несколько важных событий:

1. Одна крупная торговая платформа достигла соглашения с американскими регуляторами, что способствовало тенденции к соблюдению норм в отрасли;

2. В экосистеме Биткойна возникла справедливая модель выпуска инскрипций, что стало возможным благодаря обновлению Taproot.

3. Ликвидные стейкинговые деривативы Ethereum определяют в отрасли "низкорисковую доходность", доходность от стейкинга ETH рассматривается как аналог "доходности криптоактивов государственного долга";

4. Второй уровень сети постепенно принимает на себя приложения экосистемы Ethereum, в настоящее время общая стоимость заблокированных активов второго уровня достигла 2 миллиарда долларов, приближаясь к 2,9 миллиарда долларов основной сети Ethereum;

5. Некоторая публичная цепочка снова стала горячей темой на рынке, ее децентрализованная физическая инфраструктура и мем-проекты привлекли внимание инвесторов;

6. Реальные активы становятся важным источником дохода для децентрализованных финансовых кредитных протоколов, и 58,1% дохода одного из ведущих DeFi-протоколов поступает от RWA (в основном, государственных облигаций).

Смотрим в 2024 год, в индустрии криптоактивов могут появиться следующие десять крупных трендов:

1. После одобрения спотового ETF на биткойн ожидается, что он привлечет более 30 миллиардов долларов дополнительных средств. Это не только привлечет инвесторов с основного фондового рынка, но и облегчит участие институтов.

2. Рыночная капитализация проектов с铭文 в экосистеме Биткойн может превысить 20 миллиардов долларов, и по-настоящему честно выпущенные топовые мем-токены могут получить долгосрочное согласие.

3. Второй уровень сети Биткойн будет быстро развиваться, что благоприятно скажется на инфраструктурных приложениях экосистемы Биткойн, таких как специализированные кошельки и кросс-чейн мосты.

4. Общая заблокированная стоимость второго уровня сети Ethereum может превысить основную сеть и ожидается, что достигнет более 100 миллиардов долларов.

5. Общая заблокированная стоимость Rollup на основе нулевых знаний все еще может не сравниться с оптимистичным Rollup, но модульные компоненты нулевых знаний второго уровня сети Ethereum будут стремиться к совершенству.

6. Некоторые проекты по инфраструктуре кросс-чейн ожидают выпуск токенов в первой половине года, что может вызвать рыночный бум в секторе межцепочной совместимости.

7. Параллельный EVM становится новым техническим нарративом, что может способствовать вторичному росту некоторых публичных блокчейнов, поддерживающих эту технологию.

8. Ожидается, что рынок децентрализованной физической инфраструктуры (DePIN) вырастет в 10 раз и станет важной частью экосистемы Web3.

9. Возможно появление популярных автономных миров или полных цепочных игр с сильной социальной составляющей, такие игры обычно легковесные, но высоко играбельные, могут привлечь внимание рынка через социальное распространение и игровые особенности.

10. Слияние искусственного интеллекта и криптоактивов в различных сценариях применения приведет к звездным примерам, таким как использование биткойна в качестве платежной валюты для ИИ, а также применение технологий машинного обучения с нулевыми знаниями для обучения чувствительным данным и оценки моделей.

Эти тренды отражают то, что сектор криптоактивов движется в сторону большей зрелости и разнообразия, одновременно предвещая постоянное появление новых технологий и новых сценариев применения.