В последнее время колебания на рынке криптоактивов усилились, известный маркет-мейкер Wintermute тихо изменил свою стратегию и активно занялся коротким сроком торговли десятью популярными токенами. В отличие от преобладающего настроения на позиции в лонг, Wintermute переключился на защитный инвестиционный портфель, и агрессивное шортить стало новой нормой. Указывает ли этот шаг на то, что рынок скоро столкнется с новой волной колебаний? Как розничным инвесторам следует реагировать на потенциальные риски?
Появление защитного инвестиционного портфеля, доля шортов составляет почти 70%
Согласно последним данным, Wintermute в настоящее время управляет шифрованием на сумму 123 миллиона долларов, из которых почти 70% распределены по шортам. Хотя у них есть четыре позиции в лонг, включая биткойн, Sui, Dogecoin (DOGE) и индекс S&P 500 (SPX), их масштаб относительно ограничен. Крупнейшая позиция в лонг - это биткойн на сумму 10,38 миллиона долларов (с плечом 20x), с доходностью 13,95%. В то же время шортовые позиции TRUMP и XRP принесли потрясающие доходы 127,99% и 78,11% соответственно, что показывает, что Wintermute точно использует возможности на рынке в условиях его спада.
Доверие к альткойнам пошатнулось, и голубые фишки тоже не застрахованы
Wintermute активно шортит такие основные голубые фишки, как Эфириум (ETH), Солана (SOL) и Curve DAO (CRV), что отражает глубокую настороженность по поводу краткосрочных тенденций альткойнов. Шорт-позиция ETH достигает 26,3 миллиона долларов (15-кратное кредитное плечо), и, несмотря на то, что текущая доходность составляет -27,33%, его твердая медвежья позиция не подвергается сомнению. В то же время активное шортирование таких малокапитализированных токенов, как Fartcoin (FARTCOIN) и Pump.fun (PUMP), дополнительно подчеркивает его стратегию снижения рисков, сосредоточившись на активах с высокой волатильностью и низкой ликвидностью.
Рынок производных инструментов: разногласия между позициями в лонг и шорт, SOL становится «сигналом тревоги» для рынка
Несмотря на то, что Wintermute перешел в защитный режим, фондовые ставки на основных биржах BTC и ETH по-прежнему положительные, и бычьи настроения временно преобладают. Однако финансирование SOL в нескольких биржах стало отрицательным, и открытые контракты упали с 12 миллиардов долларов до 9.14 миллиарда долларов. Wintermute удерживает шорт-позицию на 14.7 миллиона долларов по SOL, возможно, в ожидании дальнейшего падения рынка. Если финансирование BTC или ETH также станет отрицательным, это может подтвердить, что общее медвежье давление накапливается.
Токены с малой капитализацией становятся целью "умных денег", розничным инвесторам следует быть особенно осторожными
Wintermute активно шортит низколиквидные токены, такие как TRUMP, FARTCOIN и PUMP. Открытый интерес (OI) этих активов находится на высоком уровне, что свидетельствует о том, что спекулятивный интерес со стороны розничных инвесторов не утихает. Открытый интерес по фьючерсам TRUMP достиг 368 миллионов долларов, а FARTCOIN еще выше - 687 миллионов долларов. Несмотря на значительное падение цены PUMP, объем открытых позиций остается на уровне 434 миллионов долларов. Такие рыночные условия часто легко используются «умными деньгами», что увеличивает колебания на рынке и ставит розничных инвесторов в затруднительное положение.
Заключение
Десять стратегий краткосрочной торговли токенами от Wintermute подчеркивают их способность к контрциклическим операциям и проактивному управлению рисками. На фоне усиления разногласий между бычьими и медвежьими настроениями на рынке и перехода некоторых активов к отрицательным ставкам, розничным инвесторам необходимо оставаться бдительными и осторожно участвовать в торговле высоковолатильными активами. Если в будущем основные активы также перейдут к отрицательным ставкам, рынок может столкнуться с новым раундом резкой коррекции. Рекомендуется внимательно следить за движением капитала и изменением рыночных настроений, чтобы управлять рисками и возможностями.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
Wintermute активно шортит BTC, ETH, SOL, XRP, DOGE и другие десять криптоактивов! Розничным инвесторам следует остерегаться рыночных ловушек.
В последнее время колебания на рынке криптоактивов усилились, известный маркет-мейкер Wintermute тихо изменил свою стратегию и активно занялся коротким сроком торговли десятью популярными токенами. В отличие от преобладающего настроения на позиции в лонг, Wintermute переключился на защитный инвестиционный портфель, и агрессивное шортить стало новой нормой. Указывает ли этот шаг на то, что рынок скоро столкнется с новой волной колебаний? Как розничным инвесторам следует реагировать на потенциальные риски?
Появление защитного инвестиционного портфеля, доля шортов составляет почти 70%
Согласно последним данным, Wintermute в настоящее время управляет шифрованием на сумму 123 миллиона долларов, из которых почти 70% распределены по шортам. Хотя у них есть четыре позиции в лонг, включая биткойн, Sui, Dogecoin (DOGE) и индекс S&P 500 (SPX), их масштаб относительно ограничен. Крупнейшая позиция в лонг - это биткойн на сумму 10,38 миллиона долларов (с плечом 20x), с доходностью 13,95%. В то же время шортовые позиции TRUMP и XRP принесли потрясающие доходы 127,99% и 78,11% соответственно, что показывает, что Wintermute точно использует возможности на рынке в условиях его спада.
Доверие к альткойнам пошатнулось, и голубые фишки тоже не застрахованы
Wintermute активно шортит такие основные голубые фишки, как Эфириум (ETH), Солана (SOL) и Curve DAO (CRV), что отражает глубокую настороженность по поводу краткосрочных тенденций альткойнов. Шорт-позиция ETH достигает 26,3 миллиона долларов (15-кратное кредитное плечо), и, несмотря на то, что текущая доходность составляет -27,33%, его твердая медвежья позиция не подвергается сомнению. В то же время активное шортирование таких малокапитализированных токенов, как Fartcoin (FARTCOIN) и Pump.fun (PUMP), дополнительно подчеркивает его стратегию снижения рисков, сосредоточившись на активах с высокой волатильностью и низкой ликвидностью.
Рынок производных инструментов: разногласия между позициями в лонг и шорт, SOL становится «сигналом тревоги» для рынка
Несмотря на то, что Wintermute перешел в защитный режим, фондовые ставки на основных биржах BTC и ETH по-прежнему положительные, и бычьи настроения временно преобладают. Однако финансирование SOL в нескольких биржах стало отрицательным, и открытые контракты упали с 12 миллиардов долларов до 9.14 миллиарда долларов. Wintermute удерживает шорт-позицию на 14.7 миллиона долларов по SOL, возможно, в ожидании дальнейшего падения рынка. Если финансирование BTC или ETH также станет отрицательным, это может подтвердить, что общее медвежье давление накапливается.
Токены с малой капитализацией становятся целью "умных денег", розничным инвесторам следует быть особенно осторожными
Wintermute активно шортит низколиквидные токены, такие как TRUMP, FARTCOIN и PUMP. Открытый интерес (OI) этих активов находится на высоком уровне, что свидетельствует о том, что спекулятивный интерес со стороны розничных инвесторов не утихает. Открытый интерес по фьючерсам TRUMP достиг 368 миллионов долларов, а FARTCOIN еще выше - 687 миллионов долларов. Несмотря на значительное падение цены PUMP, объем открытых позиций остается на уровне 434 миллионов долларов. Такие рыночные условия часто легко используются «умными деньгами», что увеличивает колебания на рынке и ставит розничных инвесторов в затруднительное положение.
Заключение
Десять стратегий краткосрочной торговли токенами от Wintermute подчеркивают их способность к контрциклическим операциям и проактивному управлению рисками. На фоне усиления разногласий между бычьими и медвежьими настроениями на рынке и перехода некоторых активов к отрицательным ставкам, розничным инвесторам необходимо оставаться бдительными и осторожно участвовать в торговле высоковолатильными активами. Если в будущем основные активы также перейдут к отрицательным ставкам, рынок может столкнуться с новым раундом резкой коррекции. Рекомендуется внимательно следить за движением капитала и изменением рыночных настроений, чтобы управлять рисками и возможностями.