يعتبر ترميز الأصول للسلع المادية اتجاهًا مهمًا في صناعة العملات الرقمية. حتى مايو 2024، تجاوز حجم سوق ترميز الأصول للسلع المادية 6.6 مليار دولار، مما يعكس اهتمام المستثمرين الكبير بهذا المنتج المالي المبتكر. يمكن أن يؤدي ترميز الأصول المادية وإدخالها في البلوكتشين إلى خلق فرص جديدة للإيرادات في التمويل اللامركزي. من المتوقع أن يصل حجم سوق ترميز الأصول إلى 10 تريليون دولار بحلول عام 2030.
إن الجاذبية الرئيسية لهذا السوق الناشئ لا تكمن فقط في توفير فرص العائدات للتمويل اللامركزي. من خلال ترميز الأصول، تم تحقيق تجزئة الأصول - تقسيم الأصول مثل السندات الحكومية والأسهم والعقارات إلى حصص أصغر. تعززت هذه العملية السيولة، مما خلق فرص استثمارية لمستويات مختلفة من المستثمرين.
تشمل المزايا الرئيسية لترميز الأصول: زيادة السيولة وإمكانية الوصول من خلال الأصول المرمزة القابلة للتشغيل البيني، مما يمكّن المستثمرين الصغار من استثمار رأس المال المنخفض في الأصول ذات العائد المرتفع؛ زيادة الشفافية؛ تعزيز التركيب، و ربط قيمة الأصول المادية بنظام التمويل اللامركزي.
نما سوق السندات الحكومية الأمريكية المرقمة من 114 مليون دولار أمريكي في عام 2023 إلى 845 مليون دولار أمريكي. تُظهر أحدث دراسة لشركة إرنست ويونغ أن 64% من المستثمرين ذوي الملاءة العالية و33% من المستثمرين المؤسسيين يخططون لزيادة استثماراتهم في السندات الحكومية المرقمة قبل نهاية عام 2024.
على الرغم من أنها لا تزال في مراحلها الأولى، إلا أن ترميز الأصول يمثل أحد أكثر التطبيقات الواعدة والواعدة لتقنية البلوكتشين. تحتل منصة مالية معينة موقعًا متميزًا في هذا الاتجاه بفضل خدماتها في ترميز السندات الحكومية، حيث يستمر اهتمام المستثمرين في النمو.
! [تقرير أبحاث Ondo Finance: الشراكة مع BlackRock لربط التمويل التقليدي ببروتوكول Web3 RWA](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-058bbe49acf2e59280019cee0982d674.webp019283746574839201
الابتكار التكنولوجي
تقوم منصة مالية معينة بتحويل المالية من خلال بروتوكولها اللامركزي، مستفيدة من البلوكتشين لتقديم منتجات على مستوى المؤسسات. من خلال ترميز الأصول المستقرة في التقليدية، تجمع المنصة بين موثوقية وكفاءة البلوكتشين.
تحتوي المنصة على قسمين رئيسيين: إدارة الأصول والتكنولوجيا. تقوم إدارة الأصول بإنشاء والإشراف على ترميز الأصول المالية، بينما يقوم قسم التكنولوجيا بتطوير البروتوكولات التي تدعم هذه المنتجات.
حالياً، توفر المنصة خيارين مختلفين للاستثمار:
USDY) عائد عملة (
سندات مدعومة من عملات قصيرة الأجل من الخزانة الأمريكية وودائع البنك
يوفر عائد سنوي قدره 5.30%، وإجمالي قيمة القفل 315.35 مليون دولار
أكثر أمانًا وشفافية من العملات المستقرة التقليدية
تديرها شركة ائتمان محترفة، لضمان الامتثال وحماية المستثمرين
OUSG) صندوق السندات الحكومية الأمريكية قصيرة الأجل (
تقديم سندات الخزينة الأمريكية قصيرة الأجل المرمزة بأقل مخاطر للمستثمرين السلبيين
يوفر معدل عائد سنوي قدره 4.81%، وإجمالي قيمة القفل هو 22132 مليون دولار
سيتم نقل الاستثمار من صندوق ETF معين إلى صندوق آخر في مارس 2024
تم إطلاق الإصدار الجديد من OUSG مؤخرًا، مما يوفر للمستثمرين عملة عوائد إضافية
![Ondo Finance تقرير: التعاون مع بلاك روك، ربط TradFi وWeb3 من خلال بروتوكول RWA])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-15c396b3a6c644b5e08e0c9483bd3b48.webp(
بروتوكول الإقراض اللامركزي
إن بروتوكول الإقراض اللامركزي الذي أنشأه فريق المنصة هو تقدم مهم في مجال الإقراض اللامركزي. يعتمد على بروتوكولات ناضجة، ولكنه يضيف ميزات جديدة. يدعم العملات المفتوحة والعملات المقيدة. هذا يعني أن المستخدمين يمكنهم إقراض بعض العملات بحرية، ولكن استخدام عملات أخرى كضمان للقروض يتطلب تلبية متطلبات ترخيص معينة لضمان الامتثال والأمان.
تستخدم البروتوكول نموذج تجمع النقاط، مما يسمح للمستخدمين بالاقتراض والإقراض بطريقة مفرطة الضمان. يمكن للمقرضين كسب الفائدة على العملات المستقرة التي يقدمونها، بينما يمكن للمقترضين استخدام ضماناتهم لاقتراض العملات المستقرة، واتباع متطلبات الترخيص للأصول. يتم إدارة البروتوكول بواسطة DAO.
![تقرير Ondo Finance: التعاون مع بلاك روك، ربط TradFi وبروتوكول RWA الخاص بـ Web3])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-5ef191adcea9ef690e5bb1cc16397128.webp(
المنافسة في السوق والميزات
نظرًا لأن هذه المنصة قد أقامت شراكة مع عمالقة TradFi، يبدو أنها تبرز في فئة الأصول المادية المشفرة في مجال TradFi، مكملةً الشركات التقليدية الأخرى.
في مجال التمويل اللامركزي، تزداد المنافسة. تركز منصات مختلفة على جوانب مختلفة مثل ترميز الأصول الائتمانية الهيكلية، والأصول الاصطناعية، والقروض المؤسسية، وتجارة العائدات.
تتميز هذه المنصة بعدة أسباب:
من خلال دمج TradFi مع البلوكتشين، نستهدف سوق السندات الحكومية الأمريكية الضخم.
التعاون مع عمالقة TradFi، وتجنب المنافسة المباشرة
تقديم منتجات مبتكرة مثل USDY و OUSG كبدائل آمنة للعملات المستقرة التقليدية
اقتصاد العملات
السعر الحالي: $1.87
تصنيف القيمة السوقية: #54
التقييم المخفف بالكامل: $131.5B, المرتبة #16
العرض المتداول: 14.4 مليار ) 14.27% من إجمالي العرض (
إجمالي العرض: 100 مليار
الحد الأقصى للإمداد: 10 مليارات
المرة القادمة للإفراج: 1670000 ) حوالي 2,19 مليون (، بعد 5 أيام
خطة فتح المستقبل:
من يونيو إلى ديسمبر 2024: 1.67 مليون شهريًا
من يناير 2025 إلى يناير 2028: 19.4 مليار سنويًا
![تقرير Ondo Finance: التعاون مع بلاك روك، ربط TradFi مع بروتوكول RWA في Web3])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-745af3e0ece11123de29160699833b1c.webp(
استخدام العملة
الرمز المميز لهذه المنصة هو رمز الحوكمة لبروتوكولها. يحق لحامليه التصويت على مختلف المقترحات داخل DAO، مما يضمن أن جميع القرارات تتم بشفافية على البلوكتشين. لإطلاق اقتراح، يجب أن يمتلك الفرد أو يتم تفويضه بحقوق تصويت لا تقل عن 100 مليون عملة.
الفريق والتعاون
أعضاء الفريق من مجالات TradFi وWeb3، بما في ذلك موهبة من جولدمان ساكس، وشركة إدارة أصول معينة، ومشاريع Web3 المعروفة الأخرى. يجسد هذا الجمع من الخبرة توافقًا عالياً مع رؤية المنصة.
الشركاء الرئيسيون هم:
Aptos Foundation: دمج الأصول المادية مع تقنية البلوكتشين
Thala Labs: تعزيز السيولة وحلول DeFi
Wintermute: زيادة سيولة USDY
شركة إدارة الأصول: توسيع جهود ترميز الأصول ودمج المنتجات
! [تقرير أبحاث Ondo Finance: الشراكة مع BlackRock لربط التمويل التقليدي ببروتوكول Web3 RWA])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-0e7b47527838b6597b6e3ffbccc3086d.webp(
آفاق التنمية
تهدف هذه المنصة إلى ربط التمويل التقليدي والتمويل اللامركزي من خلال تقنية البلوكتشين، لإنشاء منتجات مالية آمنة وشفافة ومتوافقة. وقد زادت قيمتها الإجمالية المقفلة من 40 مليون دولار إلى 534 مليون دولار، مما يظهر نمواً كبيراً.
تشمل الخطط المستقبلية:
توسيع استخدام العملات المرمزة كأصول نقدية
ترميز الأصول الأوراق المالية المتداولة علنًا
توسيع مزايا البلوكتشين إلى نطاق أوسع من الخدمات المالية
اعتبارات الاستثمار
عوامل الارتفاع:
ترميز الأصول行业增长潜力巨大
زيادة ملحوظة في قيمة إجمالي الأصول المقفلة
الابتكار المستمر للمنتج
في مجال الأصول المادية المشفرة تتصدر
عوامل الهبوط:
تركيز حيازة العملة عالٍ
تحديات تنظيمية
خطر الديون السيئة المحتملة
بشكل عام، يحتل هذا المنصة مكانة فريدة في مجال تقاطع TradFi والبلوكتشين، ولكن يجب على المستثمرين موازنة إمكانياتها والمخاطر المرتبطة بها.
![تقرير أوندو فاينانس: التعاون مع بلاك روك، ربط التمويل التقليدي وبروتوكول RWA الخاص بـ Web3])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-f3afaeefb2a18b8114158ca58a19b4c0.webp(
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
تسجيلات الإعجاب 14
أعجبني
14
5
إعادة النشر
مشاركة
تعليق
0/400
DaoGovernanceOfficer
· منذ 19 س
*تنهد* من الناحية التجريبية، فإن توقعك البالغ 10 تيرابايت يفتقر إلى النمذجة القوية
شاهد النسخة الأصليةرد0
MidsommarWallet
· 08-16 06:18
66 مليار دولار أمريكي... حسناً، هذا هو الحال.
شاهد النسخة الأصليةرد0
ChainDoctor
· 08-16 06:17
66 مليار دولار، يا له من مشهد صغير
شاهد النسخة الأصليةرد0
StrawberryIce
· 08-16 06:16
الرقم الافتراضي قوي جدًا
شاهد النسخة الأصليةرد0
ZKSherlock
· 08-16 06:13
في الحقيقة... الرقم البالغ 66 مليار دولار الخاص بهم يفتقر إلى التحقق التشفيري المناسب. يظهر لي أدلة ZK أو لم يحدث ذلك بصراحة.
ترميز الأصول السوقي يتجاوز 66 مليار دولار أمريكي وقد يصل مستقبلاً إلى 10 تريليون حجم
ترميز الأصول: دمج TradFi مع البلوكتشين
يعتبر ترميز الأصول للسلع المادية اتجاهًا مهمًا في صناعة العملات الرقمية. حتى مايو 2024، تجاوز حجم سوق ترميز الأصول للسلع المادية 6.6 مليار دولار، مما يعكس اهتمام المستثمرين الكبير بهذا المنتج المالي المبتكر. يمكن أن يؤدي ترميز الأصول المادية وإدخالها في البلوكتشين إلى خلق فرص جديدة للإيرادات في التمويل اللامركزي. من المتوقع أن يصل حجم سوق ترميز الأصول إلى 10 تريليون دولار بحلول عام 2030.
إن الجاذبية الرئيسية لهذا السوق الناشئ لا تكمن فقط في توفير فرص العائدات للتمويل اللامركزي. من خلال ترميز الأصول، تم تحقيق تجزئة الأصول - تقسيم الأصول مثل السندات الحكومية والأسهم والعقارات إلى حصص أصغر. تعززت هذه العملية السيولة، مما خلق فرص استثمارية لمستويات مختلفة من المستثمرين.
تشمل المزايا الرئيسية لترميز الأصول: زيادة السيولة وإمكانية الوصول من خلال الأصول المرمزة القابلة للتشغيل البيني، مما يمكّن المستثمرين الصغار من استثمار رأس المال المنخفض في الأصول ذات العائد المرتفع؛ زيادة الشفافية؛ تعزيز التركيب، و ربط قيمة الأصول المادية بنظام التمويل اللامركزي.
نما سوق السندات الحكومية الأمريكية المرقمة من 114 مليون دولار أمريكي في عام 2023 إلى 845 مليون دولار أمريكي. تُظهر أحدث دراسة لشركة إرنست ويونغ أن 64% من المستثمرين ذوي الملاءة العالية و33% من المستثمرين المؤسسيين يخططون لزيادة استثماراتهم في السندات الحكومية المرقمة قبل نهاية عام 2024.
على الرغم من أنها لا تزال في مراحلها الأولى، إلا أن ترميز الأصول يمثل أحد أكثر التطبيقات الواعدة والواعدة لتقنية البلوكتشين. تحتل منصة مالية معينة موقعًا متميزًا في هذا الاتجاه بفضل خدماتها في ترميز السندات الحكومية، حيث يستمر اهتمام المستثمرين في النمو.
! [تقرير أبحاث Ondo Finance: الشراكة مع BlackRock لربط التمويل التقليدي ببروتوكول Web3 RWA](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-058bbe49acf2e59280019cee0982d674.webp019283746574839201
الابتكار التكنولوجي
تقوم منصة مالية معينة بتحويل المالية من خلال بروتوكولها اللامركزي، مستفيدة من البلوكتشين لتقديم منتجات على مستوى المؤسسات. من خلال ترميز الأصول المستقرة في التقليدية، تجمع المنصة بين موثوقية وكفاءة البلوكتشين.
تحتوي المنصة على قسمين رئيسيين: إدارة الأصول والتكنولوجيا. تقوم إدارة الأصول بإنشاء والإشراف على ترميز الأصول المالية، بينما يقوم قسم التكنولوجيا بتطوير البروتوكولات التي تدعم هذه المنتجات.
حالياً، توفر المنصة خيارين مختلفين للاستثمار:
USDY) عائد عملة (
OUSG) صندوق السندات الحكومية الأمريكية قصيرة الأجل (
![Ondo Finance تقرير: التعاون مع بلاك روك، ربط TradFi وWeb3 من خلال بروتوكول RWA])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-15c396b3a6c644b5e08e0c9483bd3b48.webp(
بروتوكول الإقراض اللامركزي
إن بروتوكول الإقراض اللامركزي الذي أنشأه فريق المنصة هو تقدم مهم في مجال الإقراض اللامركزي. يعتمد على بروتوكولات ناضجة، ولكنه يضيف ميزات جديدة. يدعم العملات المفتوحة والعملات المقيدة. هذا يعني أن المستخدمين يمكنهم إقراض بعض العملات بحرية، ولكن استخدام عملات أخرى كضمان للقروض يتطلب تلبية متطلبات ترخيص معينة لضمان الامتثال والأمان.
تستخدم البروتوكول نموذج تجمع النقاط، مما يسمح للمستخدمين بالاقتراض والإقراض بطريقة مفرطة الضمان. يمكن للمقرضين كسب الفائدة على العملات المستقرة التي يقدمونها، بينما يمكن للمقترضين استخدام ضماناتهم لاقتراض العملات المستقرة، واتباع متطلبات الترخيص للأصول. يتم إدارة البروتوكول بواسطة DAO.
![تقرير Ondo Finance: التعاون مع بلاك روك، ربط TradFi وبروتوكول RWA الخاص بـ Web3])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-5ef191adcea9ef690e5bb1cc16397128.webp(
المنافسة في السوق والميزات
نظرًا لأن هذه المنصة قد أقامت شراكة مع عمالقة TradFi، يبدو أنها تبرز في فئة الأصول المادية المشفرة في مجال TradFi، مكملةً الشركات التقليدية الأخرى.
في مجال التمويل اللامركزي، تزداد المنافسة. تركز منصات مختلفة على جوانب مختلفة مثل ترميز الأصول الائتمانية الهيكلية، والأصول الاصطناعية، والقروض المؤسسية، وتجارة العائدات.
تتميز هذه المنصة بعدة أسباب:
اقتصاد العملات
خطة فتح المستقبل:
![تقرير Ondo Finance: التعاون مع بلاك روك، ربط TradFi مع بروتوكول RWA في Web3])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-745af3e0ece11123de29160699833b1c.webp(
استخدام العملة
الرمز المميز لهذه المنصة هو رمز الحوكمة لبروتوكولها. يحق لحامليه التصويت على مختلف المقترحات داخل DAO، مما يضمن أن جميع القرارات تتم بشفافية على البلوكتشين. لإطلاق اقتراح، يجب أن يمتلك الفرد أو يتم تفويضه بحقوق تصويت لا تقل عن 100 مليون عملة.
الفريق والتعاون
أعضاء الفريق من مجالات TradFi وWeb3، بما في ذلك موهبة من جولدمان ساكس، وشركة إدارة أصول معينة، ومشاريع Web3 المعروفة الأخرى. يجسد هذا الجمع من الخبرة توافقًا عالياً مع رؤية المنصة.
الشركاء الرئيسيون هم:
! [تقرير أبحاث Ondo Finance: الشراكة مع BlackRock لربط التمويل التقليدي ببروتوكول Web3 RWA])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-0e7b47527838b6597b6e3ffbccc3086d.webp(
آفاق التنمية
تهدف هذه المنصة إلى ربط التمويل التقليدي والتمويل اللامركزي من خلال تقنية البلوكتشين، لإنشاء منتجات مالية آمنة وشفافة ومتوافقة. وقد زادت قيمتها الإجمالية المقفلة من 40 مليون دولار إلى 534 مليون دولار، مما يظهر نمواً كبيراً.
تشمل الخطط المستقبلية:
اعتبارات الاستثمار
عوامل الارتفاع:
عوامل الهبوط:
بشكل عام، يحتل هذا المنصة مكانة فريدة في مجال تقاطع TradFi والبلوكتشين، ولكن يجب على المستثمرين موازنة إمكانياتها والمخاطر المرتبطة بها.
![تقرير أوندو فاينانس: التعاون مع بلاك روك، ربط التمويل التقليدي وبروتوكول RWA الخاص بـ Web3])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-f3afaeefb2a18b8114158ca58a19b4c0.webp(